Vertinant akcijas prieš priimant investicinį sprendimą, svarbu atsižvelgti į keletą pagrindinių veiksnių:

1. Fundamentali analizė

  • Finansiniai rodikliai: analizuokite pagrindines įmonės finansines ataskaitas – pelno (nuostolio) ataskaitą, balansą ir pinigų srautų ataskaitą. Norėdami gauti daugiau informacijos, apsilankykite topakcijos
  • Pelno rodikliai:
    • P/E (Price-to-Earnings) – akcijos kainos ir pelno santykis, rodantis, kiek investuotojai moka už 1 dolerį ar eurą pelno.
    • PEG (Price/Earnings to Growth) – koreguotas P/E rodiklis, atsižvelgiantis į pelno augimą.
  • Dividendų pajamingumas: ar įmonė moka dividendus, ir kokia jų grąža, palyginti su akcijos kaina.
  • Skolos lygis: Debt-to-Equity santykis parodo, kiek įmonė turi skolų, palyginti su nuosavu kapitalu.
  • ROE (Return on Equity) ir ROA (Return on Assets) – parodo, kaip efektyviai įmonė generuoja pelną iš akcininkų kapitalo ar turto.

2. Techninė analizė

  • Kainų tendencijos: analizuokite istorinius akcijų kainų pokyčius ir nustatykite, ar akcija yra kylanti, krentanti ar konsoliduojasi.
  • Judantys vidurkiai (MA): 50 ir 200 dienų vidurkiai padeda suprasti ilgalaikes tendencijas.
  • Santykinis stiprumo indeksas (RSI): rodo, ar akcija yra perpirkta ar perparduota.
  • Palaikymo ir pasipriešinimo lygiai: svarbios kainų ribos, kuriose akcija gali sustoti ar pakeisti kryptį.

3. Makroekonominiai ir sektoriaus veiksniai

  • Bendras ekonomikos augimas: BVP augimo tempai, palūkanų normos, infliacija.
  • Sektoriaus perspektyvos: ar sektorius, kuriame veikia įmonė, auga ar mažėja?
  • Konkurencija: kaip įmonė atrodo palyginti su konkurentais?

4. Įmonės naujienos ir perspektyvos

  • Vadovybės strategija ir veiklos rezultatai.
  • Produktų inovacijos ir plėtros planai.
  • Reguliaciniai pokyčiai: kaip įmonę gali paveikti nauji įstatymai?

5. Rizikos vertinimas

  • Likvidumo rizika: ar akcijos yra lengvai parduodamos rinkoje?
  • Politinių ir reguliacinių pokyčių poveikis.
  • Sezoniškumas ar cikliškumas – kai kurie verslai turi stiprius sezoniškumo efektus.

6. Santykinis vertinimas

  • Palyginkite įmonę su konkurentais pagal finansinius rodiklius, pvz., P/E, P/B, EBITDA.
  • Įvertinkite, ar akcija pervertinta ar nuvertinta, palyginti su istorine vidutine verte.

Atlikus šiuos vertinimus, galima susidaryti išsamų vaizdą apie įmonę ir jos akcijų patrauklumą investicijai.